@Quimp @pbergeronbelanger Je vous laisse poursuivre votre discussion sur Kontrol ici!
Je sens que le modérateur a peur que la conversion dérape! 
C’est vrai que j’ai une aversion pour la dette, mais le choix est logique pour éviter la dilution. Avec le prix actuel de l’action j’aimerais les voir diminuer ladite dette agressivement cela dit.
Quel est le modèle économique des acquisitions (multiple payé, financement type, unités économiques)?
Est-ce qu’il y a des opportunités de rationalisation?
Y a-t-il du levier opérationnel qui sera débloqué à grande échelle et si oui, à partir de quel niveau de revenus?
Dans leur cas, la croissance des revenus est rapide certes mais c’est difficile de se faire une tête sur le rendement sur capital investi avec toutes ces acquisitions.
Ça me fait penser à un XX, lequel a pris des années avant de démontrer une réelle profitabilité et du levier via leur plateforme de produits et services de sécurité.
C’est une bonne idée BioCloud pour plusieurs raisons, mais un produit éphémère. J’ai plus un problème avec la promotion et le prix actuel sur le titre que le produit en tant que tel, sur lequel mon intuition peut être erronée. Seul des ventes pourront démontrer si mon intuition est bonne ou non.
Est-ce que ça va se vendre à 12,000 USD l’unité? J’ai bien hâte de voir en tout cas… C’est cher pour détecter qu’un virus a été présent dans une pièce.
Dans 1 an, tout le monde aura été vacciné et on ne parlera plus de ce bidule trop cher et probablement inutile.
3 « J'aime »
Lancement du Biocloud cet apres midi.
Il y a une rumeur que KNR va uplister sur NEO.
Quels seraient les avantages?
With Ontario’s support, CEMSI will increase production capacity to 20,000 units per month."
3 « J'aime »
OES avait une capacité de 10 000 unités/mois et c’était pas suffisant. Un seul mois à 20 000 unités, à 12 000$ chaque (prix de vente aux distributeurs, qui les vendent 15k à 20k), c’est 240m$.
Mon estimation conservatrice était $50m de revenus sur l’année, incluant le core business.
Donc le titre se transige à 3x mon estimée conservateur, et à 0.6x les revenus de 1 mois de production.
100% KNR. Pas pour les doux!
2 « J'aime »
C’est bien ça. J’ai pris une immense position en mars-avril, et rajouté à quelques reprises, dont ce matin.
Pour rentre le tout plus concret, je vous invite à suivre le CEO sur Twitter, le compte de Kontrol, de OES et de leur CEO.
Bon vidéo :
Tout ça me semble exagéré sauf si le gouvernement de l’Ontario sait quelque chose qu’on ne sait pas. D’un autre côté, 2M$ ce n’est rien vs. le PR de montrer que le gouvernement est proactif et que ça crée des jobs.
Comme j’ai dit, personne de sain d’esprit / rationnel achèterait ce produit sauf si ça devient obligatoire par le gouvernement.
Cela dit, il y a assez de classes, hôpitaux et d’édifices publiques pour remplir un bon carnet.
Bien hâte de lire le communiqué de la première vente à un non-distributeur ou de voir de la croissance dans les ÉFs.
1 « J'aime »
Je suis actionnaire mais c’est vrai que le prix de vente par unité du BioCloud (12k) est énorme et pas pour tout le monde. Je me pose donc des questions sur le volume de vente potentiel, on verra!
Tant que le narratif tient, ça devrait aller.
We’re in a narrative-based investing end of cycle environment. Trade accordingly.
Comment 15 000$ peut être beaucoup? Combien ça coûte fermer une usine 2 jours!? Ou perdre ne serait-ce qu’un employé?
L’alternative, des tests individuels, n’est pas disponible à grande échelle et coûte bien plus que 15 000$ par mois pour tester une poignée d’employés.
Même si le marché est irrationnel en ce moment, et que le gouvernement octroi des crédits pour bien paraître, les faits sont que :
- Plusieurs distributeurs de signés (dizaine)
- Ils ont commencé à livrer des BioCloud
- OES travaille de week-end
- OES a eu besoin d’argent pour scaler les opérations et engager des centaines d’employés
The company anticipates accelerating the production of the BioCloud will create up to 250 direct jobs and up to 750 indirect jobs.
Si tu me trouves une photo d’un BioCloud installé chez un client et qui a détecté son premier virus d’ici demain, je te donne 100$ en Bitcoins.
La compagnie est tellement promotionnelle, ils auraient halt le stock et coupé le ruban rouge pour créer de l’intérêt si c’était le cas.
Je n’ai pas encore vu de ventes perso. Ce n’est pas mon premier bull market, et c’est devenu un mécanisme de défense de ne pas le croire si je ne l’ai pas vu.
2 « J'aime »
Article sur Global News: https://globalnews.ca/news/7619820/ontario-funding-airborne-covid-19-detector/
On y apprend que Kontrol investi aussi 2m$ (4m$ avec le gouvernement). Considérant qu’ils n’ont pas lever d’argent, c’est très bullish de leur part.
Ils n’investiraient pas 2m$ dans le supply chain si ils n’étaient pas confiants d’avoir un retour.
C’est un outil pour te signaler que le virus est présent dans l’air… et de tester tes employés ensuite pour identifier la source du foyer d’éclosion afin de prendre les bonnes précautions. Ça crée des coûts par rapport au statut quo. Par contre, ça pourrait sauver des coûts si le virus est détecté plus vite.
Bref, c’est un outil pour signaler plus vite.
Le statut quo c’est de bons vieux thermomètres et l’évaluation des symptômes potentiels des employés à leur arrivée par un employé.
Par contre, je suis d’accord que dans un monde avec infini argent imprimé par les banques centrales et la peur sainte du virus dans la population, bien je ne serais pas surpris que des moyens complètement démesurés soient pris pour détecter plus vite le virus afin que tout humain puisse avoir accès à un SAFE SPACE libre de virus, d’opinions à contre-courant et de pensée critique.
1 « J'aime »
Paul était très promotionnel et il se l’est fait dire. Il s’est calmé.
Il annonce les nouvelles sur Twitter et LinkedIn à la place, comme les 5-6 derniers distributeurs (incluant un assez gros) et la publication des preuves des études scientifiques.
Je n’ai pas de photos chez un client. Seulement 2m$ de funding qui vient de leur poche et pas d’un PP, le CEO du manufacturier qui est très excité, et plein de photos de la production.
KNR me fait beaucoup penser à Patriot One Technologies (PAT).
Belle idée sur papier, beaucoup de flafla. Peu de substance.
Cela dit, je vous souhaite que le narratif se matérialise en ventes et profits mais il y a tellement de risques à ce prix.
Juste au niveau manufacturier, 20,000 unités par mois c’est tout un défi tant au niveau du fonds de roulement, que de l’embauche d’employés qualifiés, que du contrôle de qualité, etc.
Wais, faudrait être fou pour ramp up la production sans avoir de ventes matérielles!
C’est juste un PR pour l’instant. Si j’avais 100% de mon argent dans KNR, j’aurais déjà visité l’usine pour m’assurer que c’est plus que des mots.
Le bilan de KNR est horrible, c’est une erreur de ne pas faire une levée de capital. Pour moi c’est un red flag, tout le monde lève des 5-10M$ dans ce marché mais Kontrol ne voudrait pas le faire car ils sont assis sur une mine d’or?
S’ils avaient des dépôts importants sur des commandes futures, ce serait communiqué donc il n’y en a pas. Ils vont prendre l’argent où pour payer leurs fournisseurs, pour financer la production?
Ok, mettons que tout ce que tu dis est vrai, ça se peut quand même que la demande ne soit pas au rendez-vous et 2M$ c’est beaucoup pour eux. Pourquoi prendre le risque?
Il y a quelque chose que je n’achète pas pour avoir rencontrer Paul en personne plusieurs fois. En 2017, il voulait faire des projets blockchain, là c’est la COVID. Something doesn’t add up.
1 « J'aime »
Je ne connais personne qui a fait ça que ça s’est bien terminé pour lui.
Si j’avais 100% de mon argent dans un stock, j’aurais fait la diligence raisonnable la plus complète de l’histoire des diligences raisonnables:
- Parler à des clients / distributeurs et recueillir leur feedback
- Visiter des lieux où BioCloud a été installé (s’il n’y en a pas, il doit au minimum y avoir une unité modèle à l’usine ou dans les bureaux de Kontrol)
- Réviser la recherche scientifique avec un expert indépendant
- Visiter l’usine et rencontrer l’équipe de production
- Poser des questions difficiles au management sur la gestion de la structure de capital et sur le financement de la croissance
- Et j’en passe.
3 « J'aime »